1月22日，城發環境（000885.SZ）發布換股吸收合并啟迪環境科技發展股份有限公司并募集配套資金預案。

城發環境擬以發行股份方式換股吸收合并啟迪環境，即城發環境向啟迪環境的所有換股股東發行股份，交換該等股東所持有的啟迪環境股份。

本次合并完成后，啟迪環境將終止上市并注銷法人資格，城發環境將承繼及承接啟迪環境的全部資產、負債、業務、人員、合同及其他一切權利與義務。城發環境因本次合并所發行的股份將申請在深交所主板上市流通。

本次合并中，城發環境換股價格為定價基準日前20個交易日的股票交易均價，即11.63元/股，若城發環境自定價基準日起至換股日（包括首尾兩日）發生派送現金股利、股票股利、資本公積轉增股本、配股等除權除息事項，則上述換股價格將作相應調整。啟迪環境換股價格為定價基準日前20個交易日的股票交易均價6.90元/股為基礎，并在此基礎上給與10%的溢價率確定，即7.59元/股。

每1股啟迪環境股份可以換得城發環境股份數=啟迪環境的換股價格/城發環境的換股價格（計算結果按四舍五入保留四位小數）。根據上述公式，啟迪環境與城發環境的換股比例為1:0.6526，即每1股啟迪環境股份可以換得0.6526股城發環境股份。

截至目前，城發環境的股份總數為6.42億股，在不考慮異議股東行使現金選擇權的情況下，參與本次合并項下換股的啟迪環境股份為14.3億股。參照本次換股比例計算，城發環境為本次合并發行的股份數量合計為9.33億股（向上取整）。

本次換股吸收合并中，城發環境擬購買資產的交易價格為換股吸收合并啟迪環境的成交金額（交易價格=啟迪環境換股價格×啟迪環境總股本），為108.58億元。

城發環境擬通過詢價的方式，向不超過35名特定投資者非公開發行股份募集配套資金，發行對象以現金方式認購公司非公開發行的股份。本次募集配套資金總額不超過27億元。

為構建黃河流域生態保護和高質量發展的科技集成平臺，合并完成后城發環境公司名稱擬變更為“黃河環境股份有限公司”，最終以主管機關核準并履行完畢城發環境內外部審批程序后確定的名稱為準。

本次合并和募集配套資金完成后，按照啟迪環境與城發環境 1:0.6526 的換股比例，不考慮收購請求權、現金選擇權行權影響，河南投資集團持有城發環境3.62億股股份，占總股本比例為 20.50%，仍為城發環境的控股股東，河南省財政廳仍為城發環境的實際控制人。